（上接C5版）

截止到2020年6月30日，八維農(nóng)牧業(yè)已收到該股權(quán)轉(zhuǎn)讓款440.00萬余元。

此次公司股權(quán)轉(zhuǎn)讓結(jié)束后，肇慶市八維的股本結(jié)構(gòu)如下所示：

企業(yè)：萬余元

總的來說，有關(guān)回收及出讓決議程序合法合理，并辦理了工商變更登記，買賣真正，價(jià)錢公允價(jià)值。

4）對(duì)投資者業(yè)務(wù)流程、高管、控股股東及經(jīng)營(yíng)效益產(chǎn)生的影響

此次資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓后，企業(yè)業(yè)務(wù)未發(fā)生重大變化，對(duì)企業(yè)業(yè)務(wù)發(fā)展、高管、控股股東及經(jīng)營(yíng)效益不容易造成嚴(yán)重危害。肇慶市八維的主營(yíng)業(yè)務(wù)為家禽類飼養(yǎng)。報(bào)告期，企業(yè)僅于2020年向市場(chǎng)銷售少許禽精飼料，交易額為9.07萬余元，占本期主營(yíng)業(yè)務(wù)收入比例是0.01%，交易額比較小。

5）出讓時(shí)與外國(guó)投資者關(guān)聯(lián)方交易大幅降低的原因和合理化

肇慶市八維現(xiàn)階段主營(yíng)家禽類飼養(yǎng)，收益主要來自售賣生雞蛋、淘汰雞等。自進(jìn)行飼養(yǎng)業(yè)務(wù)流程迄今，肇慶市八維總體生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)狀況比較穩(wěn)定，飼養(yǎng)規(guī)模較小，處在前期試養(yǎng)環(huán)節(jié)。2020年，外國(guó)投資者出讓肇慶市八維股份后，肇慶市八維根據(jù)自己的飼養(yǎng)要求向外國(guó)投資者購(gòu)置9.07萬余元禽精飼料商品，額度比較小。自2021年起肇慶市八維未與外國(guó)投資者購(gòu)置禽精飼料，主要因素為肇慶市八維并未進(jìn)行大量飼養(yǎng)，主要是通過局部性分次試養(yǎng)方法，提升繁殖技術(shù)及提高飼養(yǎng)實(shí)際效果，為下一步進(jìn)行大量飼養(yǎng)做好基本技術(shù)，因而根據(jù)自己的飼養(yǎng)要求購(gòu)置同類產(chǎn)品禽精飼料，未不斷向外國(guó)投資者購(gòu)置禽精飼料，具備合理化。

將來肇慶市八維因自己運(yùn)營(yíng)必須，可能出現(xiàn)向外國(guó)投資者購(gòu)置禽飼料狀況，企業(yè)到時(shí)候?qū)?yán)格按照關(guān)聯(lián)方交易管理制度執(zhí)行有關(guān)決定程序流程。

3、關(guān)聯(lián)企業(yè)往來賬戶賬戶余額狀況

報(bào)告期，公司關(guān)聯(lián)方往來賬戶賬面凈值情況如下：

企業(yè)：萬余元

（三）關(guān)于加強(qiáng)關(guān)聯(lián)交易的制度體系

1、報(bào)告期關(guān)聯(lián)交易的決策制定的實(shí)施情況

為嚴(yán)格遵守證監(jiān)會(huì)相關(guān)標(biāo)準(zhǔn)關(guān)聯(lián)方交易違法行為的要求，確保公司和關(guān)聯(lián)企業(yè)中間簽署的關(guān)聯(lián)交易合同合乎公平公正、公平、公開發(fā)布標(biāo)準(zhǔn)，依據(jù)《公司法》、《證券法》、《企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則第36號(hào)一關(guān)聯(lián)方披露》等有關(guān)法律、政策法規(guī)，外國(guó)投資者在《公司章程》《股東大會(huì)議事規(guī)則》《關(guān)聯(lián)交易管理制度》《董事會(huì)議事規(guī)則》《獨(dú)立董事工作制度》和《關(guān)聯(lián)交易管理制度》等相關(guān)資料上對(duì)關(guān)聯(lián)方交易管理決策支配權(quán)與程序流程進(jìn)行了要求，從源頭上確保了公司關(guān)聯(lián)交易決策的過程公允性。

報(bào)告期，企業(yè)的關(guān)聯(lián)方交易事宜均認(rèn)真履行了管理制度中規(guī)定的管理決策管理權(quán)限與程序流程，決議嚴(yán)格遵守了利益輸送的執(zhí)行董事或關(guān)系公司股東回避表決等相關(guān)規(guī)定。企業(yè)的關(guān)聯(lián)方交易狀況符合公司生產(chǎn)運(yùn)營(yíng)及業(yè)務(wù)發(fā)展需要，成交價(jià)依據(jù)價(jià)格行情明確，合乎公平公正、公平、公允價(jià)值的基本原則，合乎最新法律法規(guī)和企業(yè)章程的相關(guān)規(guī)定，符合公司和公司股東利益，不存在損害企業(yè)股東利益的現(xiàn)象。企業(yè)的關(guān)聯(lián)方交易未危害企業(yè)的自覺性，企業(yè)的主營(yíng)業(yè)務(wù)未因而類買賣但對(duì)關(guān)聯(lián)企業(yè)產(chǎn)生依賴或被控制。

2、獨(dú)董對(duì)外國(guó)投資者當(dāng)年度關(guān)聯(lián)方交易公開發(fā)表建議

獨(dú)董對(duì)報(bào)告期公司關(guān)聯(lián)交易狀況發(fā)布了單獨(dú)建議。獨(dú)董覺得：“對(duì)于我們來說報(bào)告期存在的關(guān)聯(lián)方交易系平時(shí)生產(chǎn)運(yùn)營(yíng)所需要的正常的買賣。成交價(jià)參考定價(jià)明確，未違背公布、公平公正、公平公正的定價(jià)原則，并沒有危害公司與股東權(quán)益，對(duì)公司獨(dú)立性未產(chǎn)生不利影響，也不會(huì)對(duì)公司持續(xù)經(jīng)營(yíng)能力造成影響。”

七、執(zhí)行董事、監(jiān)事會(huì)和高管人員

（一）執(zhí)行董事、公司監(jiān)事、高管人員簡(jiǎn)略狀況

公司現(xiàn)有9名股東（當(dāng)中3名獨(dú)董）、3名公司監(jiān)事、5名高管人員和5名關(guān)鍵專業(yè)技術(shù)人員，具體情況如下：

（二）執(zhí)行董事、公司監(jiān)事、高管人員及關(guān)鍵技術(shù)人員的做兼職狀況

截止到本招股意向書引言出示日，執(zhí)行董事、公司監(jiān)事、高管人員和核心專業(yè)技術(shù)人員做兼職情況如下：

除了上述情況外，董事、公司監(jiān)事、高管人員及主要專業(yè)技術(shù)人員不會(huì)有別的對(duì)外開放做兼職情況。

八、外國(guó)投資者大股東及控股股東介紹

（一）大股東基本概況

截止到本招股意向書引言出示日，八維集團(tuán)公司擁有外國(guó)投資者86.39%的股權(quán)，為發(fā)行人的大股東。

截止到本招股意向書引言出示日，八維公司的公司股權(quán)結(jié)構(gòu)如下所示：

企業(yè)：萬余元

八維集團(tuán)公司2021年末資產(chǎn)總額為2,859.54萬余元，資產(chǎn)總額為2,776.15萬余元，2021年度純利潤(rùn)為892.99萬余元；2022年6月末資產(chǎn)總額為2,873.60萬余元，資產(chǎn)總額為2,749.03萬余元，2022年1-6月純利潤(rùn)為-27.12萬余元，之上財(cái)務(wù)報(bào)表早已中匯會(huì)計(jì)師財(cái)務(wù)審計(jì)。

（二）外國(guó)投資者控股股東

公司實(shí)際控制人為鄒富華，根據(jù)八維集團(tuán)公司間接控制企業(yè)86.39%股權(quán)、根據(jù)九明高新科技間接控制企業(yè)0.87%股權(quán)，總計(jì)控制公司87.26%股權(quán)。公司實(shí)際控制人根據(jù)八維集團(tuán)及九明高新科技總計(jì)間接性擁有外國(guó)投資者7,665億港元，間接性持股比例為63.70%。

鄒富華老先生：1970年生，中國(guó)籍，無海外居留權(quán)，研究生學(xué)歷。1992年畢業(yè)院校江西農(nóng)業(yè)大學(xué)牧醫(yī)系，2011年畢業(yè)院校中歐國(guó)際工商學(xué)院EMBA。1992年7月至1994年3月任會(huì)昌縣飼料廠市場(chǎng)經(jīng)理；1994年4月至1998年6月任懷化市糧食作物實(shí)業(yè)有限責(zé)任公司銷售部經(jīng)理；1998年7月至2001年7月任南昌朱氏協(xié)同有限責(zé)任公司銷售總監(jiān)；2001年7月至2003年7月初入精飼料業(yè)務(wù)流程；2003年4月迄今列任八維技術(shù)性監(jiān)事會(huì)主席；2006年5月迄今列任外國(guó)投資者監(jiān)事會(huì)主席、主管；2016年12月迄今列任九明高新科技監(jiān)事會(huì)主席。在職外國(guó)投資者老總、經(jīng)理，八維集團(tuán)公司監(jiān)事會(huì)主席，九明高新科技監(jiān)事會(huì)主席，中國(guó)畜牧獸醫(yī)學(xué)會(huì)副會(huì)長(zhǎng)、中國(guó)飼料工業(yè)協(xié)會(huì)理事、懷化市飼料工業(yè)協(xié)會(huì)會(huì)生、江西農(nóng)業(yè)大學(xué)長(zhǎng)聘教授。

九、外國(guó)投資者當(dāng)年度的財(cái)務(wù)狀況和管理層討論與分析

（一）最近三年一期財(cái)務(wù)報(bào)告

1、合并資產(chǎn)負(fù)債表

2、合并利潤(rùn)表

企業(yè)：元

3、合并現(xiàn)金流量表

企業(yè)：元

（二）經(jīng)注冊(cè)會(huì)計(jì)核實(shí)的非經(jīng)常性損益統(tǒng)計(jì)表

報(bào)告期，企業(yè)非經(jīng)常性損益的現(xiàn)象如下表所顯示：

企業(yè)：萬余元

（三）主要財(cái)務(wù)指標(biāo)

以上指標(biāo)值計(jì)算公式如下所示：

現(xiàn)金比率=速動(dòng)資產(chǎn)/營(yíng)業(yè)利潤(rùn)；

流動(dòng)比率=（速動(dòng)資產(chǎn)-庫(kù)存商品）/營(yíng)業(yè)利潤(rùn)；

負(fù)債率=（總負(fù)債/總資產(chǎn)）×100%（以合并數(shù)據(jù)為載體）；

應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率=主營(yíng)業(yè)務(wù)收入/應(yīng)收帳款最初期終平均余額；

庫(kù)存周轉(zhuǎn)率=主營(yíng)業(yè)務(wù)成本/庫(kù)存商品最初期終平均余額；

息稅折舊攤銷前盈利=合拼資產(chǎn)總額+利息費(fèi)用+累計(jì)折舊+無形資產(chǎn)+待攤費(fèi)用攤銷費(fèi)+所有權(quán)資產(chǎn)折舊；

利息保障倍數(shù)=（資產(chǎn)總額+利息費(fèi)用）/（利息費(fèi)用+資本化利息）

屬于股東的扣除非經(jīng)常性損益后純利潤(rùn)=屬于股東的凈利-非經(jīng)常性損益；

每一股經(jīng)營(yíng)活動(dòng)產(chǎn)生的凈現(xiàn)金流量=本年度營(yíng)業(yè)性主題活動(dòng)所產(chǎn)生的凈現(xiàn)金流量/期終凈資產(chǎn)總額；

每一股凈現(xiàn)金流量=本年度現(xiàn)金及現(xiàn)金等價(jià)物凈增長(zhǎng)額/期終凈資產(chǎn)總額；

屬于股東的每股公積金=（期末凈資產(chǎn)-少數(shù)股東權(quán)益）/期終凈資產(chǎn)總額；

無形資產(chǎn)攤銷（扣減土地使用權(quán)證）占凈資產(chǎn)的占比=無形資產(chǎn)攤銷（扣減土地使用權(quán)證）/期末凈資產(chǎn)。

（四）管理層討論與分析

1、資產(chǎn)構(gòu)成及轉(zhuǎn)變

報(bào)告期各期未，企業(yè)的資產(chǎn)結(jié)構(gòu)如下所示：

企業(yè)：萬余元

報(bào)告期各期未，企業(yè)的總資產(chǎn)分別是40,926.48萬余元、55,284.02萬余元、56,548.37萬元和66,305.01萬余元。報(bào)告期，公司財(cái)產(chǎn)以速動(dòng)資產(chǎn)為主導(dǎo)，各期終占總資產(chǎn)占比平均為58.34%。

2021年末，發(fā)行人的速動(dòng)資產(chǎn)金額占有率降低，而非流動(dòng)資產(chǎn)額度及占有率升高，一方面系2021年企業(yè)還款短期貸款、股票分紅、選購(gòu)?fù)恋厥褂脵?quán)證付款金額比較大，期終流動(dòng)資產(chǎn)較2020年末降低11,848.98萬余元；另一方面，選購(gòu)?fù)恋厥褂脵?quán)證及其推動(dòng)重慶市新廠基本建設(shè)，2021年末無形資產(chǎn)攤銷、在建項(xiàng)目相應(yīng)增加。2022年6月末，外國(guó)投資者速動(dòng)資產(chǎn)占有率略微下降，主要系本期重慶市新廠基本建設(shè)并轉(zhuǎn)到固資，廣州市播恩加工廠基本建設(shè)等原因?qū)е鹿藤Y、在建項(xiàng)目提升。

2、債務(wù)組成及轉(zhuǎn)變

報(bào)告期各期未，企業(yè)的債務(wù)情況如下：

企業(yè)：萬余元

報(bào)告期各期未，公司負(fù)債大多為營(yíng)業(yè)利潤(rùn)，各期終占有率分別是100.00%、99.28%、99.13%和69.93%。從債務(wù)實(shí)際組成看，公司負(fù)債主要包含短期貸款、應(yīng)收票據(jù)、應(yīng)付款和應(yīng)付工資，報(bào)告期各期終四者總計(jì)占總負(fù)債占比分別是80.57%、77.95%、77.04%和60.59%。

2020年末企業(yè)的債務(wù)額度較2019年末提高7,587.29萬余元，主要系2020年度企業(yè)收入經(jīng)營(yíng)規(guī)模大幅上升，應(yīng)付款、預(yù)收貨款、應(yīng)付工資等經(jīng)營(yíng)性負(fù)債相應(yīng)增加，借款額度也有所上升。

2021年末，公司負(fù)債額度較2020年末降低6,572.51萬余元，主要系本期還款短期貸款5,100萬及其預(yù)收貨款、應(yīng)交稅金較2020年末有所減少。

2022年6月末企業(yè)總負(fù)債較2021年末提升8,012.08萬余元，主要因素為本期新增加短期內(nèi)和長(zhǎng)期貸款比較多，期終的總計(jì)借款額度達(dá)7,161.59萬余元，與此同時(shí)，本期原料采購(gòu)補(bǔ)貨比較多，期終應(yīng)付款提升2,942.24萬余元。

3、盈利能力研究

報(bào)告期，企業(yè)主營(yíng)業(yè)務(wù)收入組成狀況如下表所顯示：

企業(yè)：萬余元

如前表所顯示，報(bào)告期公司主要業(yè)務(wù)突顯，收益主要來自飼料銷售，歷期主營(yíng)營(yíng)收占比分別是98.38%、99.02%、99.51%和99.47%，占有率比較穩(wěn)定。企業(yè)的營(yíng)業(yè)外收入來自市場(chǎng)銷售飼料如苞米、飼料等，歷期營(yíng)收占比分別是1.62%、0.98%、0.49%和0.53%，占非常低。

4、現(xiàn)金流量分析

報(bào)告期，企業(yè)現(xiàn)金流基本概況如下表所顯示：

企業(yè)：萬余元

5、對(duì)投資者經(jīng)營(yíng)情況和市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)力的發(fā)展趨勢(shì)深入分析

（1）經(jīng)營(yíng)情況的變化趨勢(shì)

公司主要業(yè)務(wù)為精飼料的開發(fā)、生產(chǎn)制造、市場(chǎng)銷售，憑著優(yōu)良的品質(zhì)品質(zhì)、較好的技術(shù)咨詢和公司信譽(yù)，企業(yè)市場(chǎng)容量平穩(wěn)擴(kuò)張，目前已經(jīng)遍布全國(guó)多個(gè)省市，發(fā)展成了集研發(fā)、生產(chǎn)制造、市場(chǎng)銷售、服務(wù)為一體的全國(guó)精飼料服務(wù)提供商。在很多年發(fā)展中，企業(yè)已形成了很強(qiáng)的技術(shù)實(shí)力和核心競(jìng)爭(zhēng)力。

由于此次募資的及時(shí)與未來企業(yè)業(yè)務(wù)的進(jìn)一步發(fā)展，企業(yè)償債能力指標(biāo)、流通性將進(jìn)一步優(yōu)化，營(yíng)運(yùn)能力都將得到進(jìn)一步的提高。募資增大的自有資金和發(fā)展方向增大的期值盈利，將提升公司抗風(fēng)險(xiǎn)。在募投項(xiàng)目經(jīng)營(yíng)期及完工前期，企業(yè)的凈資產(chǎn)回報(bào)率會(huì)因募投項(xiàng)目投產(chǎn)進(jìn)展而有所下降，但是隨著募投項(xiàng)目的全方位投產(chǎn)，企業(yè)將進(jìn)一步提高產(chǎn)品產(chǎn)能，提高技術(shù)實(shí)力，提升市場(chǎng)份額，進(jìn)而進(jìn)一步增強(qiáng)企業(yè)收入經(jīng)營(yíng)規(guī)模營(yíng)運(yùn)能力。

（2）營(yíng)運(yùn)能力的變化趨勢(shì)

①外部環(huán)境自然環(huán)境

企業(yè)具有很強(qiáng)的商品創(chuàng)新能力和客戶服務(wù)能力，現(xiàn)階段外部環(huán)境環(huán)境破壞有利于公司充分發(fā)揮個(gè)人優(yōu)勢(shì)。

最先，生豬養(yǎng)殖行業(yè)展現(xiàn)產(chǎn)業(yè)化、規(guī)?；?、產(chǎn)業(yè)發(fā)展發(fā)展趨勢(shì)，將促進(jìn)精飼料行業(yè)集中度提升，規(guī)模較小、成本控制能力較弱、自主創(chuàng)新能力差飼料企業(yè)將逐漸淘汰。次之，2020年7月，飼料生產(chǎn)開始進(jìn)入全方位禁抗新的發(fā)展階段，飼料生產(chǎn)企業(yè)終止生產(chǎn)制造帶有促長(zhǎng)類藥物飼料添加劑（中藥材類以外）的產(chǎn)品，食品安全要求都將推動(dòng)飼料企業(yè)更為規(guī)范性發(fā)展趨勢(shì)，對(duì)行業(yè)內(nèi)公司提出挑戰(zhàn)，企業(yè)比較早即逐漸專注于無抗飼料生產(chǎn)產(chǎn)品研發(fā)，在規(guī)定無抗飼料生產(chǎn)制造的大環(huán)境危機(jī)中始終保持商品競(jìng)爭(zhēng)能力，設(shè)立了產(chǎn)品競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)。再度，在相對(duì)較高的飼養(yǎng)盈利與政策激勵(lì)的推動(dòng)下，2020年生豬養(yǎng)殖行業(yè)逐漸轉(zhuǎn)暖，后期伴隨著中下游畜牧養(yǎng)殖業(yè)務(wù)擴(kuò)展，將帶動(dòng)飼料的需要進(jìn)一步增加，為公司發(fā)展飼料銷售創(chuàng)造更無限想象空間。

2021年至今，受“豬周期”危害，生豬產(chǎn)能和提供不斷提升造成價(jià)錢下滑幅度大，甚至?xí)霈F(xiàn)分階段虧錢的情況。與此同時(shí)，苞米、豆柏等重要原料漲價(jià)造成精飼料成本增加，中下游畜牧養(yǎng)殖遭遇比較不容樂觀的時(shí)間局勢(shì)。受此影響，飼料市場(chǎng)需求比較大，但利潤(rùn)率遭受一定縮小。

②市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)水平

飼料市場(chǎng)歸屬于市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)比較足夠的銷售市場(chǎng)，隨之行業(yè)集中度提升和生產(chǎn)區(qū)集中，地區(qū)行業(yè)競(jìng)爭(zhēng)比較猛烈。因?yàn)轱暳蠘I(yè)市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)不斷加劇，自主創(chuàng)新能力較弱、費(fèi)用較高、資金實(shí)力不夠、營(yíng)銷渠道較小的中小型飼料企業(yè)慢慢淘汰，領(lǐng)域逐步向產(chǎn)業(yè)化和集中變化。2010年至2019年，在我國(guó)飼料加工廠企業(yè)數(shù)明顯下降，從10,843家降低至5,016家，降幅做到53.74%；年產(chǎn)量10萬噸以上的飼料加工廠公司（單廠）總數(shù)從283家增加至621家。2020年和2021年，全國(guó)各地10萬噸以上經(jīng)營(yíng)規(guī)模精飼料生產(chǎn)廠家分別是749家、957家，行業(yè)公司產(chǎn)業(yè)化、經(jīng)營(yíng)集約化成都市不斷提升。與此同時(shí)，受區(qū)域社會(huì)經(jīng)濟(jì)發(fā)展差別和糧食主產(chǎn)區(qū)產(chǎn)生的影響，在我國(guó)飼料業(yè)生產(chǎn)區(qū)主要體現(xiàn)在華東地區(qū)、華東和華南區(qū)，早已初步形成了以山東省、廣東省兩省為代表的龍頭產(chǎn)業(yè)地域。

精飼料商品存有保存期和運(yùn)輸半徑限定，大型企業(yè)跨區(qū)域銷售一定程度上受運(yùn)輸成本、地區(qū)種植構(gòu)造、本地飼料品牌知名度等因素影響，異地區(qū)域拓展環(huán)節(jié)中市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)非常劇烈。為了適應(yīng)市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)自然環(huán)境，企業(yè)充分運(yùn)用本身創(chuàng)新能力和市場(chǎng)優(yōu)勢(shì)，一方面逐步完善基本預(yù)混料配方、提高生產(chǎn)工藝流程技術(shù)實(shí)力；另一方面積極主動(dòng)開發(fā)設(shè)計(jì)生物飼料商品，提高企業(yè)產(chǎn)品市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)力；與此同時(shí)，企業(yè)提高市場(chǎng)營(yíng)銷能力和客戶服務(wù)能力，提高客戶黏性和品牌知名度。

總而言之，行業(yè)的競(jìng)爭(zhēng)狀況能夠在預(yù)料時(shí)間段內(nèi)不容易發(fā)生重大變化，企業(yè)將通過加強(qiáng)商品科技研發(fā)、改善服務(wù)等形式，平穩(wěn)擴(kuò)張企業(yè)在行業(yè)里的綜合性競(jìng)爭(zhēng)能力，市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)現(xiàn)況不會(huì)對(duì)公司的生產(chǎn)運(yùn)營(yíng)產(chǎn)生重大不良影響。

③募集資金投資項(xiàng)目產(chǎn)生的影響

公司本次發(fā)行新股募資將用于“播恩集團(tuán)有限責(zé)任公司南昌年產(chǎn)量24萬噸級(jí)精飼料新項(xiàng)目”、“浙江省播恩年產(chǎn)量12萬噸級(jí)精飼料新項(xiàng)目”、“播恩微生物身心健康產(chǎn)業(yè)園區(qū)-維他命復(fù)合預(yù)混料新項(xiàng)目”、“重慶市八維微生物年產(chǎn)量12萬噸級(jí)精飼料新項(xiàng)目”、“播恩微生物身心健康產(chǎn)業(yè)園區(qū)-研發(fā)基地工程項(xiàng)目”及“播恩集團(tuán)有限責(zé)任公司信息系統(tǒng)平臺(tái)更新新項(xiàng)目”。募資資金投入后，將有效幫助公司提升市場(chǎng)拓展的產(chǎn)能水準(zhǔn)、技術(shù)實(shí)力和經(jīng)濟(jì)實(shí)力，推動(dòng)企業(yè)進(jìn)一步搶占市場(chǎng)，提升企業(yè)綜合競(jìng)爭(zhēng)能力和抗風(fēng)險(xiǎn)，對(duì)于未來經(jīng)營(yíng)情況和運(yùn)營(yíng)能力產(chǎn)生積極影響。

（五）股利分配政策

1、外國(guó)投資者最近三年股利分配政策

公司分配當(dāng)初稅前利潤(rùn)時(shí)，理應(yīng)獲取盈利的10%納入企業(yè)法定公積金。企業(yè)法定公積金累計(jì)額為公司注冊(cè)資金的50%以上，還可以不會(huì)再獲取。

企業(yè)的法定公積金不能彌補(bǔ)以前年度虧損的，在按照本辦法規(guī)定獲取法定公積金以前，應(yīng)當(dāng)先用當(dāng)初盈利轉(zhuǎn)增資本。

從稅前利潤(rùn)中獲取法定公積金后，經(jīng)股東會(huì)議決議，也可以從稅前利潤(rùn)中獲取任意公積金。

企業(yè)轉(zhuǎn)增資本和取住房公積金后余稅前利潤(rùn)，依照公司股東認(rèn)繳的股權(quán)比例分配，但《公司章程》要求不按照認(rèn)繳股權(quán)比例分配的除外。

股東會(huì)違背本辦法規(guī)定，在企業(yè)轉(zhuǎn)增資本和獲取法定公積金以前向股東分配利潤(rùn)的，公司股東必須把違規(guī)分派的收益退回企業(yè)。

企業(yè)所持有的我們公司股權(quán)不參加分配利潤(rùn)。

2、最近三年股利支付率狀況

報(bào)告期，企業(yè)進(jìn)行股東分紅的具體情況如下：

依據(jù)2019年7月30日舉行的2019年第二次股東大會(huì)決議決定，每10股發(fā)放股利1.00元（價(jià)稅合計(jì)），總計(jì)向公司股東發(fā)放股利1,146.00萬余元（價(jià)稅合計(jì)）。

依據(jù)2020年5月26日舉行的2019年度股東會(huì)議決議，每10股以資產(chǎn)公積金轉(zhuǎn)增0.5股，轉(zhuǎn)贈(zèng)結(jié)束后企業(yè)的總股本增加至12,033.00萬余元。

依據(jù)2020年6月17日舉行的2020年第二次股東大會(huì)決議決定，每10股發(fā)放股利3元（價(jià)稅合計(jì)），總計(jì)向公司股東發(fā)放股利3,609.90萬余元（價(jià)稅合計(jì)）。

依據(jù)2021年1月23日舉行的2021年第一次股東大會(huì)決議決定，每10股發(fā)放股利1元（價(jià)稅合計(jì)），總計(jì)向公司股東發(fā)放股利1,203.30萬余元（價(jià)稅合計(jì)）。

截止到本招股意向書引言出示日，以上股東分紅都已執(zhí)行結(jié)束。

3、本次發(fā)行進(jìn)行前期值盈利的分派分配

依據(jù)外國(guó)投資者2021年第二次股東大會(huì)決議決定申請(qǐng)的《關(guān)于公司首次公開發(fā)行人民幣普通股（A股）前滾存未分配利潤(rùn)分配方案的議案》，本次發(fā)行之前所期值的能夠公司股東分派的收益由公司新老股東依其持有公司股份比例一同具有。

4、發(fā)行后股利分配政策

依據(jù)此次公開發(fā)行股票并上市以來將實(shí)施的《公司章程（草案）》，相關(guān)股利支付率的重要要求如下所示：

1）股東分紅標(biāo)準(zhǔn)

企業(yè)推行不斷、相對(duì)穩(wěn)定的利潤(rùn)分配政策，公司利潤(rùn)分配應(yīng)高度重視對(duì)投資者的有效回報(bào)率并兼具企業(yè)的可持續(xù)發(fā)展觀。在滿足股東分紅標(biāo)準(zhǔn)、確保企業(yè)正常運(yùn)營(yíng)和長(zhǎng)遠(yuǎn)發(fā)展的情況下，企業(yè)應(yīng)注重股票分紅。

2）股東分紅方式

可以采用現(xiàn)錢、個(gè)股或現(xiàn)金個(gè)股二者相結(jié)合的分配股利，并優(yōu)先選擇采用現(xiàn)錢方法分配利潤(rùn)；在符合購(gòu)買固定資產(chǎn)的融資需求、可預(yù)想的重要融資計(jì)劃或重要現(xiàn)金支出前提下，董事會(huì)能夠結(jié)合公司本期經(jīng)營(yíng)收入和現(xiàn)金流量問題進(jìn)行中后期年底分紅，具體實(shí)施方案需經(jīng)董事會(huì)決議后提交公司股東會(huì)準(zhǔn)許。

3）股票分紅的前提條件和占比

企業(yè)當(dāng)初實(shí)現(xiàn)提高效益，在依規(guī)獲取法定公積金、盈余公積金后，如果沒有重要融資計(jì)劃或重要現(xiàn)金支出，每本年度股票分紅額度不少于當(dāng)初達(dá)到的可供分配利潤(rùn)（沒有今年初盈余公積）的10%，且最近三年支付現(xiàn)金方法總計(jì)分配利潤(rùn)不少于最近三年達(dá)到的年平均可分配利潤(rùn)的30%。在執(zhí)行以上現(xiàn)錢分配股利的前提下，企業(yè)還可以發(fā)放股利。每一年具體股票分紅占比應(yīng)急預(yù)案由股東會(huì)依據(jù)上述情況要求、融合公司經(jīng)營(yíng)狀況及有關(guān)規(guī)定擬訂，同時(shí)提交股東會(huì)決議。

重要融資計(jì)劃或重要現(xiàn)金支出指以下情形之一：1、企業(yè)未來十二個(gè)月內(nèi)擬境外投資、收購(gòu)資產(chǎn)或引進(jìn)設(shè)備總計(jì)開支達(dá)到或超過企業(yè)最近一期經(jīng)審計(jì)凈資產(chǎn)的50%，且高于3,000萬余元；2、企業(yè)未來十二個(gè)月擬境外投資、收購(gòu)資產(chǎn)或引進(jìn)設(shè)備總計(jì)開支達(dá)到或超過企業(yè)最近一期經(jīng)審計(jì)資產(chǎn)總額的30%。

4）多元化股票分紅現(xiàn)行政策

股東會(huì)理應(yīng)充分考慮所在行業(yè)特性、發(fā)展過程、本身運(yùn)營(yíng)模式、獲利能力以及是否有重要資產(chǎn)開支分配等多種因素，區(qū)別以下情形，并依據(jù)企業(yè)章程所規(guī)定的程序流程，明確提出個(gè)性化的股票分紅現(xiàn)行政策：

A、公司發(fā)展階段屬成熟且沒有重要資產(chǎn)開支布置的，開展股東分紅時(shí)，股票分紅在此次股東分紅中占比最少必須達(dá)到80%；

B、公司發(fā)展階段屬成熟并有重要資產(chǎn)開支布置的，開展股東分紅時(shí)，股票分紅在此次股東分紅中占比最少必須達(dá)到40%；

C、公司發(fā)展階段屬發(fā)展期并有重要資產(chǎn)開支布置的，開展股東分紅時(shí)，股票分紅在此次股東分紅中占比最少必須達(dá)到20%。

D、公司發(fā)展階段不容易區(qū)別但是重要資產(chǎn)開支布置的，可以按前面的要求解決。企業(yè)當(dāng)初實(shí)現(xiàn)提高效益，在依規(guī)獲取法定公積金、盈余公積金后，如果沒有重要融資計(jì)劃或重要現(xiàn)金支出，每本年度股票分紅額度不少于當(dāng)初達(dá)到的可供分配利潤(rùn)（沒有今年初盈余公積）的10%。

5）股東分紅期間間距

正常情況下每本年度進(jìn)行一次年底分紅，在條件時(shí)，企業(yè)可以開展中后期年底分紅。

6）利潤(rùn)分配政策的決策制定和指導(dǎo)

①利潤(rùn)分配政策的決策制定

董事會(huì)擬訂股利分配原則的，由股東會(huì)經(jīng)普通決議的形式一致通過；董事會(huì)擬訂股利分配原則的，由股東會(huì)經(jīng)特別決議的形式一致通過。公司監(jiān)事會(huì)需對(duì)股東會(huì)編制股利支付率計(jì)劃方案進(jìn)行審查并提出書面申請(qǐng)審查意見。

企業(yè)在制訂股票分紅具體實(shí)施方案時(shí)，股東會(huì)理應(yīng)仔細(xì)研究和論述企業(yè)股票分紅的時(shí)間段、條件及最少占比、調(diào)節(jié)的標(biāo)準(zhǔn)以及決策制定規(guī)定等事項(xiàng)，獨(dú)董理應(yīng)發(fā)布確立建議。

獨(dú)董能夠征選中小股東的建議，明確提出年底分紅提議，并直接遞交股東會(huì)決議。

股東會(huì)對(duì)股票分紅具體實(shí)施方案開展決議前，企業(yè)應(yīng)通過各種渠道積極與公司股東尤其是中小股東開展交流溝通，充足征求中小股東的建議和需求，立即回應(yīng)中小股東關(guān)注的問題。

企業(yè)在下一個(gè)會(huì)計(jì)年度實(shí)現(xiàn)提高效益，但董事會(huì)在上一會(huì)計(jì)期間完成后未明確提出現(xiàn)錢利潤(rùn)分配預(yù)案的，必須在定期報(bào)告中詳細(xì)描述未分紅緣故、未用以分紅資產(chǎn)保留企業(yè)的用處，獨(dú)董還應(yīng)該對(duì)于此事發(fā)布單獨(dú)建議。

企業(yè)若當(dāng)初沒有進(jìn)行或小于本規(guī)章所規(guī)定的股票分紅占比開展股東分紅的，董事會(huì)必須在定期報(bào)告中公布緣故，獨(dú)董理應(yīng)對(duì)于此事發(fā)布單獨(dú)建議，相關(guān)股東分紅的議案須經(jīng)董事會(huì)決議后遞交股東會(huì)準(zhǔn)許，并且在股東會(huì)提議中詳盡論述說明理由及保留資產(chǎn)的實(shí)際主要用途，且企業(yè)還需提供網(wǎng)上投票的形式，由股東會(huì)以特別決議的形式一致通過。

公司根據(jù)經(jīng)營(yíng)情況、投資規(guī)劃或長(zhǎng)期發(fā)展的需求，需調(diào)節(jié)利潤(rùn)分配政策的，變更后的利潤(rùn)分配政策要以股東權(quán)利維護(hù)為導(dǎo)向，不可違背證監(jiān)會(huì)和證交所的相關(guān)規(guī)定，獨(dú)董理應(yīng)對(duì)于此事發(fā)布單獨(dú)建議，相關(guān)調(diào)節(jié)利潤(rùn)分配政策的議案須經(jīng)董事會(huì)決議后提交公司股東會(huì)準(zhǔn)許，并且在股東會(huì)提議中詳盡論述和說明理由，且企業(yè)還需提供網(wǎng)上投票的形式，由股東會(huì)以特別決議的形式一致通過。

②自然人股東存有違反規(guī)定占有企業(yè)經(jīng)濟(jì)情況的，企業(yè)理應(yīng)扣除該公司股東所得分配紅股，以清償其占用資產(chǎn)。

③職工監(jiān)事需對(duì)股東會(huì)和高管活動(dòng)公司利潤(rùn)分配政策和股東回報(bào)布局的情況和決策制定進(jìn)行監(jiān)管。若企業(yè)發(fā)生當(dāng)初贏利但股東會(huì)未明確提出現(xiàn)錢分紅預(yù)案的現(xiàn)象或出現(xiàn)調(diào)節(jié)或變更利潤(rùn)分配政策和股東回報(bào)布局的狀況，公司監(jiān)事會(huì)應(yīng)出示專項(xiàng)審核建議。

④企業(yè)必須在年報(bào)中詳盡公布股票分紅制度的制訂及實(shí)施情況，并且對(duì)以下事宜進(jìn)行專項(xiàng)表明：A、是否滿足企業(yè)章程的相關(guān)規(guī)定或是股東會(huì)議決議的需求；B、年底分紅標(biāo)準(zhǔn)及占比是不是確立和清楚；C、有關(guān)的決策制定和體制是不是完善；D、獨(dú)董是不是履行職責(zé)并彰顯了應(yīng)有的作用；E、中小股東是否存在充足表達(dá)意見和需求的好機(jī)會(huì)，中小股東的合法權(quán)利是不是獲得了充足保護(hù)等。

對(duì)股票分紅現(xiàn)行政策作出調(diào)整或變更的，還解決調(diào)節(jié)或變更的條件和程序流程是不是合規(guī)管理等方面進(jìn)行詳細(xì)描述。

5、外國(guó)投資者上市以來未來三年股東所分利潤(rùn)收益整體規(guī)劃

外國(guó)投資者股東會(huì)建立了發(fā)行上市后《公司首次公開發(fā)行股票并上市后三年股東分紅回報(bào)規(guī)劃》，具體內(nèi)容詳細(xì)如下：

1）年底分紅收益整體規(guī)劃制訂的原則

公司利潤(rùn)分配應(yīng)十分重視對(duì)投資者的有效回報(bào)率，樹牢收益股東觀念，企業(yè)推行不斷、相對(duì)穩(wěn)定的利潤(rùn)分配政策，并兼具企業(yè)的可持續(xù)發(fā)展觀。在確保企業(yè)可持續(xù)的情況下，充足維護(hù)保養(yǎng)自然人股東依規(guī)擁有的資產(chǎn)收益等利益，提升企業(yè)股利支付率決策的過程清晰度和可執(zhí)行性。

（下轉(zhuǎn)C7版）